近期交(jiāo)易商协会的监管(guǎn)处罚力度明(míng)显加(jiā)大，虽然债券市场参与主(zhǔ)体愈(yù)发丰富多元(yuán)，市(shì)场竞(jìng)争(zhēng)程度(dù)更(gèng)趋激烈，但监管底线(xiàn)不能破戒。

　　5月(yuè)11日，交易商协会对建设银行启动自律调(diào)查(chá)，这(zhè)是两天内第二家(jiā)被要求自律调查的(de)大行。今年(nián)以来，交易(yì)商协会已(yǐ)对(duì)多家(jiā)金(jīn)融(róng)机构启(qǐ)动自律调查，监管(guǎn)力度在(zài)持续加大。

　　多家金融机构接连被通报

　　5月(yuè)11日，中国银(yín)行间市(shì)场交易商协会（下称“交易商协(xié)会(huì)”）网站显示，基于(yú)监管部(bù)门(mén)反馈线索，依据《银行间债券市场自律处分(fēn)规则(zé)》，交易商协会(huì)已(yǐ)对(duì)中国建设银行股(gǔ)份(fèn)有(yǒu)限(xiàn)公司债(zhài)务融资工具承(chéng)销业务涉嫌违规行为(wèi)开(kāi)展(zhǎn)自律调查。

　　根据(jù)建行2022年年报，去年建行承销非金(jīn)融企业债务融资工具744笔，为(wèi)411家(jiā)实体(tǐ)企业承销发行债券4645.17亿元。2022年，该(gāi)行支持(chí)优质(zhì)头部房地产企(qǐ)业债券融资需(xū)求，承销房(fáng)地产企业323.35亿(yì)元(yuán)债务融资(zī)工(gōng)具，房(fáng)地产并购票据(jù)22.9亿(yì)元。

　　交易商协会的(de)监管力度在(zài)近(jìn)期持续(xù)加(jiā)大。就在5月9日，交(jiāo)易商协会官网发布(bù)信息，针对(duì)中国(guó)进出(chū)口(kǒu)银(yín)行金融(róng)债券发行涉嫌违规行为，以及中国民(mín)生银(yín)行承销业务(wù)涉(shè)嫌违规(guī)行为已开(kāi)展自律调查。

　　而(ér)在5月8日，大连银行、郑州银(yín)行(xíng)、江(jiāng)西银行、青(qīng)岛银行和粤财信托共5家机构涉及债券业(yè)务违规被点名。具体(tǐ)来说，交易商协会通过深入(rù)调查(chá)发现，大连银(yín)行(xíng)等(děng)多家机构存在债券代(dài)持交易等(děng)违规行为(wèi)。其中，大连银行(xíng)通过做市业务(wù)方(fāng)式，每日滚动(dòng)开展买(mǎi)卖方向相反、清(qīng)算速度不同的现(xiàn)券(quàn)交易，代(dài)持利率(lǜ)债(zhài)活(huó)跃券(quàn)，且规模较大；郑州银行、江西银行和青(qīng)岛银行，内控执(zhí)行不严或流于形式，未有效评估交易合理性，作为(wèi)中间方以现券买卖或做(zuò)市等方式参与债券代持交易链条(tiáo)，交易笔数和金额较大(dà)。

　　今年4月，工商银行已被启动自律调(diào)查。相关(guān)公告(gào)称，交易商协会在日常监测工作(zuò)中发现，工商银行(xíng)主(zhǔ)承(chéng)销(xiāo)的多期(qī)债务融资工具发(fā)行定(dìng)价严重偏(piān)离市场(chǎng)合理水(shuǐ)平，干扰了市场秩序，涉嫌违(wéi)反银行间债券市场(chǎng)自律管(guǎn)理相(xiāng)关规定。

　　4月3日，交(jiāo)易商协会网站披露(lù)，近(jìn)期在查(chá)处四平市城市(shì)发(fā)展投资控(kòng)股有(yǒu)限公司案(àn)件时，发现(xiàn)吉(jí)林银行、吉林亿(yì)联(lián)银行因违(wéi)规收取(qǔ)发行(xíng)人大额财务资助，涉嫌违反银行间债券市场(chǎng)自律管理(lǐ)规(guī)则，被交(jiāo)易商协会进行自律调查。一(yī)同(tóng)被开展自律调查的还有光大证券、富国资产管理（上海）有限公司两(liǎng)家金融机构。

　　交(jiāo)易商协(xié)会监(jiān)管处罚力(lì)度加强